مؤشر S&P500

مراجعة السوق في 7 مارس

نظرة عامة على مؤشرات الأسهم الأمريكية القياسية يوم الخميس

داو جونز: -1.0%

ناسداك: -2.6%

S&P 500: -1.8%

S&P 500: 5,738، النطاق: 5,650 – 6,200

شهد سوق الأسهم انخفاضًا حادًا آخر يوم الخميس بعد توقف قصير يوم الأربعاء.

كما في الجلسات السابقة، أثرت تصريحات البيت الأبيض بشأن سياسة التجارة الأمريكية سلبًا على سوق الأسهم.

انخفض مؤشر S&P 500 لفترة وجيزة دون متوسطه المتحرك لمدة 200 يوم عند 5,730، ليصل إلى أدنى مستوى له في الجلسة عند 5,711 قبل أن يغلق فوق هذا المستوى الفني الرئيسي بقليل. ومع ذلك، انخفض مؤشر ناسداك المركب (-2.6%) ومؤشر راسل 2000 (-1.6%) بشكل كبير دون متوسطاتهما المتحركة لمدة 200 يوم.

ناسداك في منطقة التصحيح

أغلق مؤشر ناسداك المركب يوم الخميس بانخفاض 10.4% عن أعلى مستوى له على الإطلاق في 16 ديسمبر، مما وضع المؤشر رسميًا في منطقة التصحيح.

الآن، مؤشر S&P 500 أقل بنسبة 6.6% عن أعلى مستوى له على الإطلاق بعد البيع الواسع يوم الخميس.

سياسة التجارة ورد فعل السوق

حاول السوق التعافي لفترة وجيزة في جلسة منتصف الصباح بعد أن قال وزير التجارة لوتنيك لـ CNBC إن جميع السلع والخدمات المتوافقة مع USMCA ستكون معفاة من التعريفات الجديدة لمدة شهر. ومع ذلك، كان الانتعاش قصير الأجل، وظل السوق في اتجاه هبوطي ثابت بحلول الوقت الذي وقع فيه الرئيس ترامب أمرًا يوضح الإعفاءات في فترة ما بعد الظهر.

ومع ذلك، لا تزال 62% من السلع الكندية و50% من السلع المكسيكية خاضعة للتعريفات، مع انتهاء صلاحية الإعفاءات الجمركية في 2 أبريل.

بيع الأسهم ذات القيمة السوقية الكبيرة وأشباه الموصلات

أدى بيع الأسهم ذات القيمة السوقية الكبيرة وشركات أشباه الموصلات إلى ضربة للسوق الأوسع، مما يعكس تدفق الصفقات المضاربية.

كانت NVIDIA (NVDA 110.57، -6.73، -5.7%) محفزًا رئيسيًا للانخفاض.

أصدرت Marvell Technology (MRVL 72.28، -17.86، -19.8%) توجيهات مخيبة للآمال، مما ساهم في ضعف قطاع أشباه الموصلات.

أداء السوق منذ بداية العام:

مؤشر داو جونز الصناعي: +0.1%

S&P 500: -2.4%

S&P Midcap 400: -4.9%

مؤشر ناسداك المركب: -6.4%

مؤشر راسل 2000: -7.3%

التقويم الاقتصادي يوم الخميس

• ميزان التجارة لشهر يناير: -131.4 مليار دولار (التوقعات: -93.5 مليار دولار)
• طلبات إعانة البطالة الأولية الأسبوعية: 221,000 (التوقعات: 234,000)
• إنتاجية الربع الرابع (معدلة): +1.5% (التوقعات: +1.2%)
• تكاليف وحدة العمل للربع الرابع (معدلة): +2.2% (التوقعات: +3.0%)
• مخزونات الجملة لشهر يناير: +0.8% (التوقعات: +0.7%)
• تقرير الوظائف غير الزراعية لشهر فبراير: 8:30 صباحًا بالتوقيت الشرقي
• تقرير الائتمان الاستهلاكي لشهر يناير: 3:00 مساءً بالتوقيت الشرقي

تم تعديل الرقم السابق من -98.4 مليار دولار إلى -98.1 مليار دولار.

الاستنتاج الرئيسي: التوقعات بفرض تعريفات جديدة أدت إلى زيادة في الواردات، مما سيؤثر على توقعات الناتج المحلي الإجمالي للربع الأول.

السابق: 242,000

طلبات إعانة البطالة المستمرة الأسبوعية: 1.897 مليون

تم تعديل الرقم السابق من 1.862 مليون إلى 1.855 مليون

الاستنتاج الرئيسي: انخفاض طلبات إعانة البطالة الأولية - وهو مؤشر رئيسي - يخفف من المخاوف بشأن ضعف سوق العمل.

السابق: +1.2%

السابق: +3.0%

الاستنتاج الرئيسي: الإنتاجية الأعلى وتكاليف العمل الأقل إيجابية لمعنويات السوق، حيث تعوض الإنتاجية المحسنة الضغوط التضخمية.

تم تعديل الرقم السابق من -0.5% إلى -0.4%

التقويم الاقتصادي يوم الجمعة

الطاقة. يتم تداول خام برنت الآن عند 69.50 دولار. لا يزال النفط تحت الضغط بسبب بيع الأسهم الأمريكية.

أخبار الفوركس

خفض البنك المركزي الأوروبي أسعار الفائدة بنسبة 0.25% يوم الخميس، 6 مارس.

ومع ذلك، على الرغم من الارتفاع الحاد لزوج اليورو/الدولار الأمريكي إلى 1.0800 قبل القرار، كان رد فعل اليورو ضعيفًا تجاه خفض سعر الفائدة من البنك المركزي الأوروبي.

بالنسبة للمتداولين الأذكياء، هذه إشارة رئيسية على أن زوج اليورو/الدولار الأمريكي قادر على الحفاظ على الزخم الصعودي.

لذلك، من الجيد الاحتفاظ بالمراكز الطويلة من مستويات الدعم.

الخلاصة:

لا يزال سوق الأسهم الأمريكي تحت ضغط كبير، لكن البيانات الاقتصادية تظل مستقرة. أظهر مؤشر ISM للخدمات لشهر فبراير نموًا أقوى من المتوقع، وتظل طلبات إعانة البطالة الأسبوعية منخفضة، مما يشير إلى سوق عمل قوي. محاولة مؤشر S&P 500 للبقاء فوق متوسطه المتحرك لمدة 200 يوم هو إشارة إيجابية.

استراتيجية: الحفاظ على مراكز الشراء من مستويات الدعم الرئيسية - الأسعار الحالية تقدم نقاط دخول جذابة للمستثمرين على المدى الطويل.